• Anasayfa
  • Hakkında
  • Politika
  • İletişim
    • Türkçe
    • English
  • Türkçe 
    • Türkçe
    • English
  • Giriş
Gelişmiş Arama
Öğe Göster 
  •   Ana Sayfa
  • İktisadi İdari Bilimler Fakültesi / Faculty of Economics and Administrative Sciences
  • İktisat / Economics
  • Bildiriler, Kongreler ve Sempozyumlar / Declarations, Congresses and Symposiums
  • Öğe Göster
  •   Ana Sayfa
  • İktisadi İdari Bilimler Fakültesi / Faculty of Economics and Administrative Sciences
  • İktisat / Economics
  • Bildiriler, Kongreler ve Sempozyumlar / Declarations, Congresses and Symposiums
  • Öğe Göster
JavaScript is disabled for your browser. Some features of this site may not work without it.

Kredi Temerrüt Takasları Ve Bist-100 Arasındaki İlişkinin İncelenmesi

Göster/Aç
Kredi Temerrüt Takasları Ve Bist-100 Arasındaki İlişkinin İncelenmesi.pdf (819.2Kb)
Yazar
Hancı, Görkem
Türü
conferenceObject
Tarih
2014-03
Dil
tr
Üst veri
Tüm öğe kaydını göster
Özet
Kredi Temerrüt Takası (KTT) , kredi veren bir kuruluşun, karşı tarafın temerrüt olasılığından korunmak adına riskini bir başka yatırımcıya devrederek satın aldığı bir sigorta olarak tanımlanabilir. Kredi türev ürünlerinden olan KTTlerin yüksek baz puana sahip olması, türev ürüne konu olan kuruluşun kredi olayının yüksek olduğu anlamına gelmektedir. Firmaların olduğu gibi ülkelerin de riskleri o ülkelere ait KTT baz puanları üzerinden anlaşılmaktadır. Bu çalışmanın amacı ülkelere ait KTT baz puanları ile borsa arasındaki ilişkiyi inceleyerek ülkede gerçekleşen üretim düzeyi üzerinden krizler açısından bir değerlendirme yapabilmektir. Bu çalışmada Türkiye’ye ait KTT baz puan ile Ocak 2008 - Aralık 2012 arası günlük BİST-100 getirileri arasındaki ilişki eviews 7 paket programı kullanılarak incelenmiştir. Ağırlıklı olarak üretim firmalarınının bulunduğu Borsa İstanbul’da firmalara ait hisse senedi getirileri düştüğünde ülkedeki ekonominin de üretim açısından kötüye gittiği söylenebilir. Buna karşılık, ülkenin temerrüt açısından risk ölçütü olarak tanımlanan KTTlerin düşük olması kredi olayının gerçekleşme olasılığının düşük olduğunun göstergesidir. Bu bağlamda, iki değişken arasında ters yönlü bir ilişki olduğu kanısına varılabilir. Bu doğrultuda, çalışmanın metodolojik kısmında iki değişken arasında volatilite tespiti yapılarak, bu volatilite GARCH ile modellenmiş ve ortalamaya geri dönüşlerin çok dirençli olduğu sonucuna varılmıştır. Çalışmanın sonuçları, Türkiye ekonomisinin özellikle üretim hacmi odaklı kırılgan yapısı göz önünde bulundurularak değerlendirilmiştir.
Konu
Kredi Temerrüt Takası
BİST-100
Rrisk
Volatilite
Bağlantı
http://hdl.handle.net/11413/1184
Koleksiyonlar
  • Bildiriler, Kongreler ve Sempozyumlar / Declarations, Congresses and Symposiums [96]

İstanbul Kültür University

Hakkında |Politika | Kütüphane | İletişim | Send Feedback | Admin

Istanbul Kültür University, Ataköy Campus E5 Karayolu Üzeri Bakırköy 34158, İstanbul / TURKEY
Copyright © İstanbul Kültür University

Creative Commons Lisansı
IKU Institutional Repository, Creative Commons Alıntı-GayriTicari-Türetilemez 4.0 Uluslararası Lisansı ile lisanslanmıştır.

Designed by  UNIREPOS

İKU Kütüphane


Göz at

Tüm DSpaceBölümler & KoleksiyonlarTarihe GöreYazara GöreBaşlığa GöreKonuya GöreTüre GöreDile göreYayıncıya GöreErişim Hakkına GöreBu KoleksiyonTarihe GöreYazara GöreBaşlığa GöreKonuya GöreTüre GöreDile göreYayıncıya GöreErişim Hakkına Göre

Hesabım

Giriş

İstanbul Kültür University

Hakkında |Politika | Kütüphane | İletişim | Send Feedback | Admin

Istanbul Kültür University, Ataköy Campus E5 Karayolu Üzeri Bakırköy 34158, İstanbul / TURKEY
Copyright © İstanbul Kültür University

Creative Commons Lisansı
IKU Institutional Repository, Creative Commons Alıntı-GayriTicari-Türetilemez 4.0 Uluslararası Lisansı ile lisanslanmıştır.

Designed by  UNIREPOS